高频数据、波动率建模与金融市场有效性研究

书名：高频数据、波动率建模与金融市场有效性研究
作者：门明主编
ISBN：978-7-5663-1875-6
出版社：对外经济贸易大学出版社
出版日期：2017.12
近年来，受我国资本市场快速发展感召和研究兴趣驱使，我们在金融高频数据分析和波动率建模以及金融市场有效性方面做了一些探索性工作。本书不是简单分析单个金融市场的产品、规模和价格波动规律，而是从市场间的关系出发，分析金融市场的联动性和风险传递规律，并用ARCH类模型进行了系统阐述。对于复杂问题，我们引入跳跃机制，探索不同金融市场间的联动和外溢效应。此外，对近来蓬勃发展的网络金融与传统金融的联系进行了初步探索。最后，根据弱式有效市场假说与金融价格随机游走等价理论，采用赫斯特指数（HurstExponent）法，对金融市场的长记忆性进行分析，探讨了分形市场与有效市场之间的关系问题。全书共分四篇内容，第1篇高频数据与波动率建模，第2篇债券及期权定价，第3篇人民币汇率及风险传递，第4篇金融市场有效性研究。