中国证券市场流动性风险测度与控制

书名：中国证券市场流动性风险测度与控制
作者：王灵芝，吴忠著
ISBN：978-7-302-30832-4
出版社：清华大学出版社
出版日期：2013.01
本书以中国证券市场流动性风险为研究对象，在分析流动性风险内涵的同时，提出了基于条件方差理论的流动性风险测度方法。流动性风险是一种交易风险，发生在买入或卖出资产的时候。在市场急剧下跌甚至恐慌时，投资者的买卖策略对股票价格产生冲击，组合的流动性风险凸显，准确的测度并管理资产组合的流动性风险有着重要的指导意义。本书以日间流动性风险研究为主线，并用少量篇幅研究了基于分时数据和逐笔成交数据的日内流动性风险。